Een auto rijdt langs fotovoltaïsche panelen bij het Al Dhafra Solar-project, gebouwd door Electricite de France SA (EDF) en Jinko Power Technology Co. Ltd., in Abu Dhabi, Verenigde Arabische Emiraten, op dinsdag 31 januari 2023.
Christoffel Pike | Bloomberg | Getty-afbeeldingen
De aandelen van Chinese zonnepanelenfabrikanten stegen woensdag enorm nadat lokale media meldden dat medewerkers hieraan verbonden waren Elon Musk had onlangs verschillende fotovoltaïsche leveranciers in China bezocht, wat tot speculatie leidde dat een spraakmakende klant de vraag naar geavanceerde producten zou kunnen stimuleren.
De rapporten voedden de gesprekken over een mogelijk zakelijk partnerschap en kwamen dagen nadat Musk zei dat hij van plan was grootschalige productiecapaciteit voor zonnecellen in de VS te bouwen.
Aandelen van China gevestigd JinkoSolareen van ’s werelds grootste paneelproducenten, steeg in de vroege handel met maar liefst 20% en bereikte daarmee hun dagelijkse limiet, volgens LSEG-gegevens.
Ook Jolywood Suzhou Sunwatt, dat fotovoltaïsche hulpmaterialen maakt, zag zijn aandelen met 20% stijgen.
Andere producenten van zonnepanelen, waaronder Trina Solar en Shenzhen Topraysolar, wonnen respectievelijk 8,9% en 10%. De CSI All Share Solar Power Equipment Sub-Industry Index steeg met 6,8%.
Volgens berichten in de lokale media heeft een door Musk gestuurd team onlangs verschillende fotovoltaïsche bedrijven in China bezocht, waaronder bedrijven die betrokken zijn bij de productie van apparatuur, siliciumwafels, batterijmodules en perovskiettechnologie.
De bezoekers leken het meest geïnteresseerd in leveranciers die heterojunctie- en perovskiettechnologieën ontwikkelen – benaderingen van de volgende generatie die gericht zijn op het verbeteren van de celefficiëntie. Perovskieten zouden uiteindelijk de kosten kunnen verlagen als de productieproblemen worden opgelost.
Door de staat gesteunde outlet Cailianshe meldde dat de bezoekers afkomstig waren van SpaceX en Tesla. Afzonderlijk meldde een ander staatsbedrijf, 21st Century Business Herald, dat JinkoSolar een bezoek bevestigde van een door Musk gestuurd team, maar niet inging op mogelijke bedrijfsplannen.
CNBC kon de rapporten niet onafhankelijk verifiëren. SpaceX, Tesla en JinkoSolar reageerden niet onmiddellijk op verzoeken om commentaar.
De rally van woensdag werd gedreven door het verhaal dat energie het belangrijkste knelpunt blijft voor AI, en niet door enige verandering in de fundamenten van de bedrijven, zegt Ke Zong, portefeuillemanager bij een in Shanghai gevestigd kwantitatief fonds.
“De ogenschijnlijke interesse van Musk in zonne-energie wordt gelezen als een signaal dat technologiereuzen stroomopwaarts aan de macht komen”, aldus Zong. “Maar er heeft geen onmiddellijke verschuiving plaatsgevonden in de fundamentele factoren, zoals de orderportefeuilles; de beweging bestond grotendeels uit momentumhandel en short-covering.”
Musk zei vorige week tijdens een Tesla-inkomstenoproep dat hij van plan was om 100 gigawatt aan zonnecelcapaciteit in de VS te bouwen. “De kansen op zonne-energie worden onderschat”, zei hij.
China domineert de mondiale productie van zonne-energie, maar grote door de staat gefinancierde investeringen hebben een aanbodoverschot aangewakkerd, waardoor de moduleprijzen scherp zijn gedaald en de consolidatie in de hele sector is versneld.
De zonne-energiesector kampt met een langdurige prijsdaling en een overaanbod, waardoor de marges onder druk komen te staan, ook al blijven toonaangevende producenten capaciteit toevoegen.
Tegen die achtergrond hebben sommige fabrikanten hun productie in het buitenland uitgebreid, onder meer in de VS, waar tarieven de binnenlandse producenten beschermen tegen goedkope import uit China en Zuidoost-Azië.
JinkoSolar streeft ernaar om tegen eind 2030 meer dan 12 gigawatt aan zonnewafer-, cel- en modulecapaciteit te bouwen in Zuidoost-Azië en exploiteert een fabriek in Florida jaarlijks ongeveer 1,2 miljoen zonnepanelen kunnen produceren.
Na de laatste rally zijn veel zonne-energieaandelen nu “volledig gewaardeerd of overgewaardeerd”, zegt Cheng Wang, aandelenanalist bij Morningstar, terwijl hij positieve langetermijnvooruitzichten voor de sector handhaaft.
Zelfs als Chinese leveranciers, bij een kleine kans, contracten binnenhalen die verband houden met SpaceX, is het onwaarschijnlijk dat ze een betekenisvolle omzetstijging zullen genereren, zei Wang, waarbij hij opmerkte dat zonne-energie in de ruimte economisch marginaal blijft.
“Hoewel het concept fascinerend is, zal de omvang van in de ruimte gestationeerde zonne-energie waarschijnlijk verwaarloosbaar blijven in vergelijking met installaties op aarde totdat de kosten van het inzetten van panelen in de ruimte economisch haalbaar worden.”
