De meeste angsten en hoop rond AI zijn gericht op het vermogen ervan om op arbeidskosten te besparen. Of het nu zo is Jamie Dimon voorspelt een werkweek van drie en een halve daghet koor van CEO’s dat dat zegtt AI zal zijn werknemers helpen meer gedaan te krijgenof het onderzoek dat potentieel catastrofale banenverlies bij de witte boorden voorspelt, ligt de nadruk op efficiëntie.
Maar bij één investeringsmaatschappij is kostenbesparing praktisch een verboden woord.
“Het mandaat binnen het hele bedrijf is om niet te praten over het gebruik van onze middelen op het gebied van AI of technologie om kosten te besparen of efficiëntie te creëren”, vertelde Ryan Peddycord, CEO van Tide Rock, aan Business Insider.
Het bedrijf beschikt al twee jaar over AI-ingenieurs, maar die zijn gericht op groei en niet op bezuinigen, zegt Peddycord.
Het in San Diego en New York gevestigde bedrijf, dat investeert in kleinere bedrijven dan de typische private-equitygigantenmaakt geen gebruik van schulden om zijn overnames te financieren. Het beheert $1 miljard, inclusief de huidige investeringen en droog poeder. Het heeft meer dan 50 overnames gedaan, met groei, en niet alleen financiële engineering, als doel.
“Onze basis is, en ons principe is, dat we ons erop richten om groeimotoren te zijn voor deze bedrijven, en dat is waar we onze middelen op willen richten”, aldus Peddycord.
Peddycord sprak met Business Insider over hoe het gebruik van AI door het bedrijf in zijn bedrijfsmodel past en gaf enkele voorbeelden uit de praktijk van waar het bedrijf impact heeft gemaakt.
Het model van Tide Rock
Het bedrijf koopt door de oprichters gerunde bedrijven wanneer De oprichters hebben ‘een katalysator voor verandering’, zoals hun eigen naderende pensioen of een ziekte in hun familie, wat betekent dat ze het bezit dat ze verkopen veel beter beschermen dan de gemiddelde financiële investeerder.
Vervolgens richten ze zich op de groei van die bedrijven, wat betekent dat Tide Rock Chief Marketing Officers en Chief Revenue Officers inhuurt “die weten hoe ze een bedrijf moeten runnen” in plaats van de typische private equity-partnerszei Peddycord.
De bedrijven van het bedrijf hebben een organische omzetgroei van 24% per jaar gezien sinds Tide Rock 13 jaar geleden werd gelanceerd, aldus Peddycord. (Hij zei ook dat het bedrijf in die periode slechts op één deal geld heeft verloren.)
Ze zijn op zoek naar een manier om geld te verdienen met wat ze in de loop van de tijd hebben opgebouwd, maar eigenlijk net zo belangrijk voor hen is dat hun merk en hun nalatenschap en dat hun werknemers zonder hen verder kunnen gaan”, aldus Peddycord.
Voor dit soort oprichters is het groeiverhaal een essentiële reden waarom ze ervoor kiezen om aan Tide Rock te verkopen. Als zodanig is elke discussie over het gebruik van AI om werknemers of kosten te besparen een gruwel voor hun verkooppraatjes, terwijl AI voor groei een verkoopargument is.
AI wordt een integraal onderdeel van de strategie van het bedrijf, maar ze doen dit al jaren vóór de komst van LLM’s, enkele operationele best practices in een bibliotheek van meer dan 100 video’s en 500 pagina’s met documentatie.
“Een CEO van een portefeuillebedrijf heeft toegang tot bepaalde informatie, een controller heeft toegang tot een andere reeks informatie, een VP verkoop heeft toegang tot informatie”, aldus Peddycord.
AI-tools zijn een andere operationele best practice geworden die het bedrijf deelt met de bedrijven die het beheert, en die het bijhoudt in een bibliotheek van 100 video’s en 500 pagina’s aan documentatie.
Het bedrijf heeft ook andere gecentraliseerde middelen in huis, ‘als brug’ om de bedrijven naar een plek te brengen waar ze zelfstandig kunnen opereren, waaronder een gecentraliseerd talentacquisitieteam en gecentraliseerde hoofdmarketing- en omzetfunctionarissen.
Dit heeft geleid tot een wereld waarin het bedrijf bijvoorbeeld een klantrelatiebeheersysteem heeft kunnen integreren in “30 tot 45 dagen” in plaats van “12 tot 18 maanden”, aldus Peddycord.
Hoe past AI daarin?
Het bedrijf maakt graag gebruik van applicaties van derden die de kosten kunnen verlagen, maar het is zonde van de eigen middelen, aldus Peddycord.
‘Ik ben ervan overtuigd dat iedereen dat is dus gericht op kostenbesparing dat derde partijen al het laaghangende fruit gaan plukken,’ zei Peddycord. ‘Dus als we proberen onze dollars te investeren om dingen te creëren die andere mensen maken en waarschijnlijk meer dollars investeren om dat te doen, is dit niet de juiste plek om ons geld uit te geven.’
Het eerste instrument waarin ze investeerden was het vinden van bedrijven om te kopen. De gegevens over platforms als Pitchbook en Crunchbase zijn “zeer, zeer onvolledig” op het EBITDA-niveau van minder dan 10 miljoen dollar waarin het bedrijf investeert, aldus Peddycord. Daarom heeft het bedrijf eerst “zwaar” geïnvesteerd in manieren om deze bedrijven te vinden en ze te gaan pitchen.
Al snel realiseerde het bedrijf zich dat dit vermogen om veel ‘niet-openbare informatie’ over bedrijven te vinden en hen vervolgens te bereiken ook ‘super relevant’ zou zijn voor hun portfoliobedrijven wanneer ze op zoek zijn naar nieuwe klanten, aldus Peddycord.
Peddycord gaf het voorbeeld van het identificeren van potentiële klanten voor zijn productieportfoliobedrijven die verkopen aan de overheid, lucht- en ruimtevaartindustrie of defensie-industrie.
“Wanneer Blauwe oorsprong een groot contract binnenhaalt, is er wat openbare informatie die we kunnen verzamelen om te identificeren waarvoor ze het contract hebben gewonnen, en we kunnen zelfs reverse-engineeren welke subcomponenten en diensten nodig zullen zijn om dat vervolgens te gaan creëren, “zei Peddycord.
Van daaruit zouden de portfoliobedrijven van het bedrijf “eerder binnen kunnen komen” om hulp te bieden bij de productie van hun subcomponenten, aldus Peddycord.
“In snelgroeiende sectoren als lucht- en ruimtevaart en defensie werken ze net zo hard om nieuwe gekwalificeerde leveranciers te vinden als wij om nieuwe klanten te vinden”, aldus Peddycord.
